Informacja reklamowa. Treść niniejszej informacji ma wyłącznie cel marketingowy, nie stanowi umowy ani nie jest dokumentem informacyjnym wymaganym na mocy przepisów prawa, nie zawiera informacji wystarczających do podjęcia decyzji inwestycyjnej.
Zachęcamy do zapoznania się z wersją audio materiału, która została przygotowana przy wsparciu Sztucznej Inteligencji (AI):
Rynki finansowe coraz rzadziej wybaczają bierność. W dobie gwałtownych zmian gospodarczych, sztywne trzymanie się z góry ustalonego planu bywa ryzykowne. Odpowiedzią Caspar TFI na te wyzwania jest nowa strategia subfunduszu Caspar Kompas Rynkowy (wcześniej Caspar Stabilny Globalny), która daje zarządzającym pełną swobodę w płynnym dostosowywaniu portfela do aktualnej rynkowej pogody.
Ważne informacje – od 1 kwietnia 2026 r. następuje zmiana polityki inwestycyjnej na Caspar Kompas Rynkowy. Szczegóły w ogłoszeniach o zmianie Statutu.
Tradycyjne podejście do inwestowania często zakłada stałe proporcje w portfelu – na przykład 60% akcji i 40% obligacji. Choć to powszechnie stosowana metoda, historia uczy, że w momentach największych rynkowych zawirowań potrzebne są bardziej zdecydowane ruchy. Dlatego Caspar Kompas Rynkowy, pod sterami Jędrzeja Janiaka i Jacka Maleszewskiego, stawia na radykalną elastyczność i aktywne zarządzanie alokacją.
Pełna swoboda działania: od 0 do 100%
Nowa strategia całkowicie odrzuca sztywne ramy. Działania zarządzających opierają się na wnikliwej analizie twardych danych makroekonomicznych.
- Tarcza ochronna – jeśli wskaźniki gospodarcze “sugerują”, że nad rynkami akcji gromadzą się ciemne chmury, zarządzający mają prawo zredukować ekspozycję na ryzyko udziałowe nawet do zera, przenosząc kapitał w bezpieczniejsze instrumenty dłużne, aby chronić wypracowane zyski.
- Miecz w hossie – i odwrotnie w fazie silnego ożywienia gospodarczego, gdy rynkom sprzyja wiatr, subfundusz może zmaksymalizować potencjał stóp zwrotu, w pełni (do 100%) angażując się w globalne rynki akcji, m.in. poprzez płynne, precyzyjne fundusze ETF.
To zarządzający wykonują za inwestora najtrudniejszą pracę. Decydują, kiedy nacisnąć pedał gazu, a kiedy użyć hamulca.
Aktywna tarcza walutowa – ochrona przed silnym złotym
Polski inwestor lokujący kapitał za granicą często mierzy się z frustrującym zjawiskiem. Zagraniczne giełdy rosną, ale zyski topnieją w oczach przez umacniającego się złotego.
Caspar Kompas Rynkowy podchodzi do tego wyzwania proaktywnie, wprowadzając aktywne zarządzanie ryzykiem walutowym (hedging). Poziom zabezpieczenia walutowego jest elastycznie dostosowywany do bieżącej sytuacji, co pozwala skutecznie chronić wartość portfela przed niekorzystnymi wahaniami kursów walut (w szczególności dolara).
Surowce jako dodatkowy bufor bezpieczeństwa
Choć rdzeniem strategii pozostaje płynne operowanie między rynkiem akcji, a rynkiem obligacji, fundusz zyskał również dostęp do dodatkowego narzędzia dywersyfikacji – ekspozycje na rynku surowców. Stanowią one uzupełnienie portfela (z możliwością alokacji do 80%), które w okresach podwyższonej inflacji czy napięć geopolitycznych może pełnić rolę stabilizatora, zachowując się inaczej niż tradycyjne klasy aktywów.
Należy pamiętać, że rynki surowcowe charakteryzują się podwyższoną zmiennością. Ekspozycja na tę klasę aktywów (realizowana pośrednio) wymaga akceptacji wyższego poziomu ryzyka, jednak w ramach funduszu Caspar Kompas Rynkowy wielkość tego zaangażowania jest ściśle kontrolowana przez zarządzających w zależności od fazy cyklu.
Caspar Kompas Rynkowy to kompleksowe narzędzie zaprojektowane na dzisiejsze czasy
To fundusz, który potrafi płynnie zmieniać swoją naturę – zorientowany na elastyczną obronę kapitału w trudniejszych czasach oraz gotowy do maksymalizowania ekspozycji na ryzyko, gdy pojawiają się ku temu twarde, makroekonomiczne podstawy.
Nota prawna – Informacja Reklamowa
Przedstawione powyżej informacje stanowią informację reklamową, mają na celu zapowiedź zmian w funkcjonowaniu subfunduszu Caspar Stabilny Globalny nie są ofertą w rozumieniu ustawy z dnia 23 kwietnia 1964 r. – Kodeksu Cywilnego. Zawarte w niniejszym dokumencie informacje nie stanowią usługi doradztwa finansowego, prawnego i podatkowego oraz nie należy ich traktować jako rekomendacji dotyczących instrumentów finansowych. Z dniem 1 kwietnia 2026 r. subfundusz ten zmieni nazwę na Caspar Kompas Rynkowy oraz zmieni swoją politykę inwestycyjną, w tym profil ryzyka.
Caspar TFI informuje, że z każdą inwestycją wiąże się ryzyko. Fundusze nie gwarantują realizacji założonego celu inwestycyjnego ani uzyskania określonego wyniku inwestycyjnego. Należy liczyć się z możliwością częściowej utraty wpłaconych środków. Indywidualna stopa zwrotu uczestnika nie jest tożsama z wynikiem inwestycyjnym funduszu i jest uzależniona od dnia zbycia i odkupienia jednostek uczestnictwa oraz od poziomu pobranych opłat.
Opodatkowanie dochodów z inwestycji w fundusze zależy od indywidualnej sytuacji każdego uczestnika i może ulec zmianie w przyszłości.
Korzyściom wynikającym z inwestowania środków w jednostki uczestnictwa towarzyszą również ryzyka, takie jak: ryzyko nieosiągnięcia oczekiwanego zwrotu z inwestycji, wystąpienia okoliczności, na które uczestnik funduszu nie ma wpływu np. zmiany polityki inwestycyjnej czy połączenia lub likwidacji subfunduszu, a także ryzyko związane ze zmianami regulacji prawnych.
Wśród ryzyk związanych z inwestowaniem należy zwrócić szczególną uwagę na ryzyka dotyczące polityki inwestycyjnej, w tym: rynkowe, walutowe, stóp procentowych, kredytowe, koncentracji, jak również rozliczenia oraz płynności lokat. Subfundusze wchodzące w skład Caspar Parasolowy FIO cechują się zmiennością ze względu na skład portfela inwestycyjnego. Żaden z subfunduszy nie odzwierciedla składu indeksu papierów wartościowych.
Inwestycja w Caspar Parasolowy FIO dotyczy nabycia jednostek uczestnictwa w funduszu, a nie w danych aktywach bazowych.
Caspar TFI pobiera opłaty dystrybucyjne za nabycie jednostek uczestnictwa subfunduszy Caspar Parasolowy FIO, za zamiany pomiędzy nimi, a także za zarządzanie nimi. Wysokość poszczególnych opłat wskazana jest w Tabeli Opłat oraz ogłoszeniach o ewentualnych promocjach w opłatach.
Przed podjęciem ostatecznych decyzji inwestycyjnych należy zapoznać się z Prospektem Informacyjnym Caspar Parasolowy FIO oraz z dokumentami Kluczowych Informacji dla Inwestorów.
Informujemy, że zaktualizowany Prospekt Informacyjny oraz Dokument zawierający kluczowe informacje (KID), uwzględniające nową politykę inwestycyjną, zostaną opublikowane i będą dostępne na stronie internetowej www.caspar.com.pl przed wejściem w życie zmian, tj. przed 1 kwietnia 2026 r.
Do tego czasu obowiązują dotychczasowe dokumenty funduszu (dostępne pod tym samym adresem internetowym), na podstawie których nie jest realizowana opisywana wyżej, nowa strategia “Caspar Kompas Rynkowy”.
